Préstamos alternativos de día de pago

¿Qué son los préstamos del día de pago?

A payday loan is a short-term, high-interest personal loan, usually for a small amount, due on your next payday. While the idea sounds simple, these loans can be extremely risky. Before taking out a high-cost payday loan, consider alternatives.

If you have an account at a credit union or bank, ask about less expensive alternatives available to you, especially if you have direct deposit or a stable credit history.
Hable con sus acreedores para acordar más tiempo para pagar sus facturas.
Consider borrowing from family or friends you can trust.
Busque una oferta de crédito con costos más bajos, como una tarjeta de crédito con tasas bajas.
Inquire about an advance from your employer.
Contact your state or local government to see if any emergency assistance programs are available.
Si es miembro de las Fuerzas Armadas en servicio activo, busque ayuda en una sociedad de socorro o de bienestar militar.

¿Cómo funcionan los préstamos de día de pago?

A payday lender will confirm your income and checking account information and deliver cash on the spot or electronically if working online, which may require a day or 2 for the money to reach your account. The lender will ask you for a signed, post-dated personal check or permission to electronically withdraw money from your account on the due date. The loan is due on your next payday, typically in two weeks, but sometimes in one month.

Tal vez escuche el costo del préstamo en cargos y no en intereses. Por ejemplo, si pide un préstamo de $100 y el cargo es de $15 por cada $100 prestados, su pago total será de $115. Sin embargo, los prestamistas de día de pago deben informar la tasa porcentual anual (APR) antes de firmar un contrato de préstamo, por lo que un préstamo de día de pago de $100 con un cargo de $15 que vence en dos semanas equivale a una APR del 391%. La APR es la mejor manera de comparar préstamos y tarjetas de crédito y determinar qué opción es más segura y menos costosa.

Cooperativas de ahorro y crédito federales: préstamos alternativos de día de pago (PAL)

Si ha sido socio de una cooperativa de ahorro y crédito durante al menos un mes, puede obtener una alternativa a los préstamos del día de pago de alto costo: la NCUA permite a las cooperativas de ahorro y crédito federales ofrecer pequeños préstamos alternativos (PAL). Una cooperativa de ahorro y crédito federal puede cobrar un cargo de solicitud solo por el monto necesario para recuperar los costos reales de tramitar la solicitud, hasta $20. Los montos de PAL van de $200 a $1,000. El plazo del préstamo debe ser de 1 a 6 meses. Se pueden conceder hasta tres PAL al mismo prestatario en un período de seis meses, siempre que no se superpongan o se renueven. Algunas cooperativas de ahorro y crédito también ofrecen asesoramiento financiero gratuito a sus socios. Comuníquese con su cooperativa de ahorro y crédito federal local para saber si hay disponibles PAL y asesoramiento financiero gratuito.

Otras alternativas a los préstamos de día de pago

Many state-chartered credit unions offer products similar to PALs. Federal credit union loans that aren’t official PALs can have a maximum APR of 18%, according to the NCUA. That may be a better deal than a PAL at 28% APR, but lenders may have stricter eligibility requirements. If you are searching online, you might find lenders that have adopted the “payday alternative loan” language but read the fine print because sometimes the lender isn’t a credit union, and its loan terms aren’t beneficial to you. Most financial experts agree the APR should not exceed 36% for a loan to be affordable.

Préstamos personales

You could potentially get a personal loan even with bad credit. The interest rate you’ll get will most likely be on the higher end, but still much more affordable than what payday loans charge. Personal loan lenders report positive payment history to the credit bureaus, unlike traditional payday loan lenders.

Payment Plans

If you’re short on cash because of your current debt obligations, contact your creditors. You may be able to get on a payment plan which reduces your monthly payments. This will cost you more in interest but might allow you to get out of your situation without borrowing more.

Adelanto de efectivo con tarjeta de crédito

Puede sacar dinero en efectivo de su tarjeta con un adelanto. Esta aún es una opción cara, ya que los adelantos en efectivo tienen una tasa de interés más alta que la APR de compra de la tarjeta. Los intereses comienzan a acumularse de inmediato, pero es probable que sean más bajos que los de un préstamo de día de pago.

Borrowing From Family or Friends

Your friends and family may be willing to help you in a financial emergency. Depending on what you agree on, you might not even have to pay any interest. Before you agree, consider how the loan might affect your relationship in case you fail to pay back the borrowed money.

Preguntas frecuentes

¡Absolutamente! No dude en pedirle al oficial de préstamos que le dé una explicación sobre divulgaciones de veracidad en préstamos. Estas divulgaciones brindan detalles importantes como la tasa de interés; el número total de pagos; las fechas de vencimiento de los pagos; el costo total del préstamo, incluidos los intereses, y los cargos por mora que puedan aplicarse si no se realizan los pagos. Además, si el oficial de préstamos pregunta por su interés en el seguro de vida y discapacidad, asegúrese de preguntar cómo afectará a sus pagos mensuales y al costo total durante la vigencia del préstamo.